트레이더들이 자주 묻는 질문은 "어떻게 하면 더 많은 돈을 벌 수 있는가"이지만, "모든 것을 잃지 않는 방법"을 먼저 묻는 사람은 거의 없습니다. 위험 관리의 핵심은 시장을 예측하는 것이 아니라 결과를 통제하는 것입니다. 먼저 얼마나 많은 위험을 감수할 수 있는지 결정한 다음 얼마나 큰 포지션을 취할지 결정합니다.

먼저 위험을 파악한 후 포지셔닝

리스크 관리의 출발점은 리스크 예산입니다. 일반적인 생각은 각 거래에서 계정의 작은 비율(예: 1% ~ 2%)만 위험에 빠뜨린 다음 손절매 거리에 따라 포지션 크기를 결정하도록 하는 것입니다. 손절매 거리가 가까울수록 취할 수 있는 포지션은 더 커집니다. 정지 손실 거리가 멀수록 위치는 작아집니다. 이렇게 되면 시장이 어떻게 흘러가든 1번의 손실은 예산에 국한될 것입니다. 포지션 계산은 다음과 같이 단순화될 수 있습니다. 단일 위험 예산을 손절매 거리로 나누어 오픈 포지션을 구합니다. 먼저 계산한 후 위치를 배치하세요. 이것이 징계의 첫 번째 단계입니다.

이익을 추구하는 것보다 손실을 통제하는 것이 더 중요합니다.

지속적인 손실은 정상적인 거래 상태입니다. 관건은 지속적인 손실이 있을 때 어떻게 해야 하느냐이다. 두 가지 흔한 실수가 있습니다. 하나는 돈을 잃은 후 이익을 두 배로 늘리려고 하는 것이고, 다른 하나는 되돌림을 무시하고 끝까지 가져가는 것입니다. 합리적인 접근 방식은 되돌림 제어 라인을 설정하는 것입니다. 즉, 계정을 어느 정도 철회하고 적극적으로 포지션을 줄이거나 거래를 중단하며 먼저 계속 참여할 수 있는 능력을 보존하는 것입니다. 되돌림이 통제될 때만 이익이 돌아올 수 있습니다.

포트폴리오 수준: 분산 및 한도

상관관계가 서로 다른 자산에 자금을 분산시키는 것은 자산 배분의 간단한 논리입니다. 금, 은, 주식, 채권의 추세는 완전히 동기화되지 않으며 적절한 매칭을 통해 포트폴리오의 변동을 원활하게 할 수 있습니다. 그러나 다양할수록 더 좋지만 여전히 두 가지 엄격한 제약이 있습니다. 단일 제품은 포트폴리오의 특정 비율을 초과해서는 안 됩니다. 모든 포지션의 총 위험 노출은 합산되어야 하며 전체 위험 예산 내에 있어야 합니다. 실제 작업에서는 전체 귀금속 위치와 단일 품종 위치에 대한 상한 비율을 설정한 후 자신의 허용 오차에 따라 조정하는 등 복잡한 모델을 대체하기 위해 간단한 규칙을 사용할 수 있습니다.

위험 예산 할당 아이디어

자금의 비율에 따라 배분하는 대신 "위험 예산"에 따라 배분할 수도 있습니다. 각 자산 유형에 대해 허용 가능한 위험 금액을 설정한 다음 그에 따라 투자할 금액을 결정합니다. 고위험 품종의 경우 작은 위험 예산이 할당됩니다. 상대적으로 안정적인 품종의 경우 더 많은 양이 할당될 수 있습니다. 이러한 사고 방식을 통해 할당은 항상 "감정"보다는 "위험"을 중심으로 이루어지며 제도적 접근 방식에 더 가깝습니다.

도구를 사용하여 규칙을 시행하세요.

위험 관리의 어려움은 규칙을 만드는 것이 아니라 실행하는 데 있습니다. 미리 설정된 손절매 및 이익 실현은 정서적 간섭을 피하기 위해 자동으로 청산 규칙을 ​​실행할 수 있습니다. 마진 및 위험 알림은 계정이 한도에 가까워지면 메시지를 표시할 수 있습니다. 거래 보고서는 되돌림 및 비용에 대한 통계를 용이하게 하고 규칙 준수 여부를 확인할 수 있습니다. 이 도구의 의미는 "손절매"를 "손절매"로 바꾸는 것입니다.

위험 관리에 힘을 쏟으세요

위의 프레임워크를 플랫폼에 적용하여 WMAX는 해당 실행 도구를 제공합니다. 거래자가 위험 예산에 따라 청산을 설정하는 데 도움이 되는 사전 설정된 손절매 및 이익 실현 주문; 위험이 한계에 가까워졌을 때 적시에 알림을 제공할 수 있는 계좌 증거금 및 사용 가능한 선불금에 대한 알림; 시뮬레이션 계정은 실제 거래에 들어가기 전에 "위험 예산 - 포지션 계산 - 손절매 실행"의 전체 과정을 연습하는 데 적합합니다. 도구는 실행을 지원하며 위험 예산 책정 및 할당 결정에 대한 책임은 거래자 자신에게 있다는 점에 유의해야 합니다. WMAX가 귀하에게 적합한지 여부는 귀하가 실제로 위험 규칙을 구현할 의지가 있는지 여부에 달려 있습니다.

마지막에 쓰세요

먼저 돈을 잃지 않는 법을 배운 다음, 돈을 얼마나 버는지 이야기해 보세요. 위험 관리는 이익을 제한하는 것이 아니라 상황을 유지하는 것입니다. 단일 리스크 예산, 되돌림 제어선, 분산 및 상한, 리스크 예산 할당 등의 규칙을 설정하고 이를 구현하는 도구를 사용해야만 귀금속 거래가 안정적으로 이루어질 수 있습니다. WMAX를 선택하든 다른 플랫폼을 선택하든 관계없이 먼저 규칙을 설정하고 나중에 전략을 논의하며 항상 허용 가능한 범위 내에서 위험을 제어하는 ​​것이 좋습니다. 레버리지 거래는 높은 위험을 수반합니다. 시장 진입 전 관련 규정을 충분히 숙지하시고 신중한 결정을 내리시기 바랍니다.